银行业“反内卷”的风带来了什么？
自2025年7月广东金融监管局率先打响银行业“反内卷”第一枪以来，多地加入到这场综合整治当中。最近，宁波、厦门等地银行业协会上线不正当竞争专项举报渠道，面向社会公众常态化接收行业乱象线索。这意味着，“反内卷”从行业内部自律，升级为开始接受外部监督。
近一年来，“反内卷”在银行业逐步深入。利率自律机制发挥基础性作用，发布了禁止手工补息高息揽储的倡议，为银行业节约利息支出；监管部门向不正当竞争行为亮剑，引导消费贷利率不得低于3%，打击车贷“高息高返”乱象……种种迹象表明，银行业“反内卷”在动真格。
“反内卷”提出之时，很多银行人只是“一笑了之”，认为“治标不治本”。
这种无奈，来自金融资源供需的失衡。在金融资源密集的地区，“内卷”的现象也更显著。一方面，金融脱媒的现象凸显，直接融资的占比已经超过间接融资，银行的施展空间受到压缩；另一方面，有贷款需求的优质企业难觅，银行“僧多粥少”，为了完成考核指标甘愿“赔本赚吆喝”。于是，“价格战”就成了银行不得不甩出的“王牌”。
自去年“反内卷”推行以来，不少银行人开始为之叫好。
这种体感，反映在整个银行业的息差回升上。金融监管总局披露数据显示，截至2026年二季度末，商业银行净息差1.41%，较一季度微升1个基点，这是2022年以来首次出现环比企稳。看似只是1个基点的微小回升，实则需要全行业付出巨大的努力。
“反内卷”的起因，是为整治粗放式定价带来的行业乱象。长期无序的价格竞争，扰乱的是银行业错位竞争的生态。当资金成本更低的大型银行为了抢占市场份额开始下沉，直接伤及的是风险承受能力本就羸弱的中小银行，金融风险的苗头也由此滋生。
“反内卷”的核心，则是要纠正不合理的考核体系。银行的规模情结由来已久，这与现行经济结构已不适配。一些银行定指标“拍脑袋”，服务客户就“垒大户”，结果让基层员工“跑断腿”。这种不合理的考核机制，也会让员工的行为发生扭曲，使得稳健合规最终让位于考核指标。
“反内卷”的尽头，是要让竞争回归创造价值的良性轨道。面对复杂多元的融资需求，银行要从单一的资金提供者向综合金融服务商转型，以客户为中心，与其在“价格战”中挣扎，不妨先从自身开始转变：多一些机制创新，少一些无效内卷，为基层一线减负提效；多一些对产业的精深研究，少一些固有的路径依赖，将金融资源配置到真正需要的地方去。
眼下，银行的息差压力并未消失，尤其是中小银行的资产端还在经历短期阵痛，客户流失与盈利压力并存。有危机感的银行已经开始转型，让产品有特色、服务有温度、客户有感知。各凭本事吃饭，才是破局的关键所在。
实践表明，同质化竞争终究难以为继。当“价格战”开始偃旗息鼓，一场回归价值与专业的竞争才刚刚开始。“反内卷”不是反竞争，而是让竞争回归理性，回到它本该在的地方。
毕竟，银行作为金融中介，终究要回归优化资源配置的价值本源。
（文章来源：上海证券报）
