中金公司助力中国建筑租赁住房公募REITs上市

上证报中国证券网讯（记者闫刘梦）中国建筑集团有限公司（以下简称“中国建筑”）租赁住房公募REITs项目——中建租赁住房REIT（场内简称“中建住房”）上市仪式10月28日在上海证券交易所举行。本项目原始权益人为中建资本管理（上海）有限公司，由中金公司担任财务顾问。

据悉，本项目于8月13日获中国证监会注册批复，9月20日基金合同生效，是租赁住房REITs市场持续扩容进程中的又一重要实践。本次首发发售基金份额5亿份，发行价格2.735元/份，募集资金总额约13.675亿元。询价阶段，网下投资者有效认购总量达91.01亿份，为初始网下发售份额的86.67倍；公众投资者发售部分在发售首日即超过募集规模上限、提前结束募集并启动比例配售，有效认购总量达175.39亿份，为初始公众发售份额的389.75倍，市场认购踊跃。

记者了解到，本次发行的底层资产为中建·幸孚+公寓（上海松江店），位于上海市松江区中山街道，建筑面积约14.32万平方米，包括18栋保障性租赁住房及配套商业、地下车库，可出租租赁住房2432套；项目于2021年11月投入运营，截至2026年3月末，租赁住房出租率达91.53%。项目地块为央企在上海的首块R4用地，也是松江区规模最大的保障性租赁住房项目，以2026年3月31日为评估基准日的资产评估值为12.901亿元。按发行价格测算，基金上市首年及次年的预测年化现金流分派率均为3.79%。

依托公募REITs这一权益融资工具，中国建筑高效盘活存量保障性租赁住房资产，打通“投资—建设—运营—盘活—再投资”的资金循环，为建筑央企向“投建营”一体化转型提供了可复制的实践样本。

（文章来源：上海证券报·中国证券网）