财联社6月15日讯，今日145股涨停，44股炸板，封板率77%。金钼股份、盛龙股份、深桑达A、新金路3连板，双星新材、泰坦股份8天4板，实益达10天4板，迪生力、圣泉集团、宏昌电子5天3板，华正新材6天3板，中工国际、亨通股份8天3板。市场集体反弹，创业板指大涨超5%，收复4000点整数关。沪深两市成交额3.03万亿，较上一个交易日缩量1838亿。盘面上，市场热点快速轮动，全市场超3900只个股上涨，超140股涨停。板块方面，MLCC、玻璃玻纤、铜箔、CPO概念领涨；煤炭、油气设服、体育、家电板块领跌。截至收盘，沪指涨1.61%，深成指涨3.79%，创业板指涨5.3%。
人气及连板股分析
连板晋级率升至40%，但连板高度仍仅有4板，宿迁联盛、和远气体两只4进5个股均断板下跌报收。随着全球风险资产全线回暖，资金大举回补科技权重股，其中PCB、MLCC两大AI硬件赛道持续得到资金热捧，并带动上游玻纤、铜箔、电子树脂、钻针、粉体材料等全线爆发并掀起涨停潮。而随着中东局势的持续缓和，国际油价持续大幅下挫，引发此前受益能源供应吃紧的煤炭、油气设服、电解铝、储能等方向悉数逆势展开补跌。不过今日科技股呈现缩量普反行情后，短期内全面加强概率仍然不高，内部分化淘汰趋势下仍应聚焦于一些基本面扎实且估值相对合理的方向。
主线热点
受益AI服务器从H100向GB200、Rubin升级，HVLP4铜箔持续紧缺，此外英伟达将PTFE作为Rubin Ultra正交背板主力选材，电子布、特种树脂、硅微粉等环节同样供不应求，CCL产业链持续领涨PCB概念，龙头股生益科技涨停，总市值突破4000亿。随着涨价范围从HVLP4等高端产品向锂电铜箔等产品扩散，铜箔概念掀起批量涨停，铜冠铜箔录得20厘米涨停，总市值突破1400亿。而另一条AI上游高热度环节的MLCC概念，今日同样展开强修复，风华高科、宏达电子、火炬电子等多股反包涨停，三环集团逼近20厘米涨停刷新历史高点。虽然两大板块在今日掀起涨停潮后明日大概率仍将遭遇内部分化，但作为Rubin服务器中价值量变动幅度最大两个细分，由于上游材料价值量在整个机柜中占比较低，因此与英伟达深度绑定的龙头企业在锁定短期物料产能背景下仍有向下顺价传导成本能力。
摩根士丹利本月最新研报预计，在NVL576架构中，每颗GPU的光学引擎数量跃升至17到18个，若演进到全光方案，光学引擎数量将翻倍至35个左右。展望未来的figma架构，每颗GPU的光学引擎数量甚至可能进一步翻倍到70个。MPO概念全天领涨光通信产业链，太辰光、长芯博创、光库科技、唯科科技触及20厘米涨停，致尚科技、吴通控股涨超10%。随着硅光高集成度允许超多通道封装，MPO+光纤布线组合的价格通胀逻辑开始逐步得到市场认知。但该条细分能否走出独立行情，仍需观察其与传统光纤概念以及“易中天”光模块三巨头走势的相关度。
英特尔、三星、台积电、苹果、博通、AMD等纷纷布局玻璃基板方案，近期分析师郭明錤发文称，台积电下一代先进封装CoPoS预计将于2028年下半年量产。天承科技、德龙激光触及20厘米涨停，美迪凯、力诺药包、海目星均上涨超10%。与其他封装材料的扩产逻辑类似，随着此前京东方和康宁宣布的深度合作，在巨额资本开支落地后设备仍是率先受益细分，其中激光钻孔、电镀、检测、曝光等核心环节设备有望迎来验证订单快速释放。相比此前已经经历多轮炒作的PCB等AI上游材料，玻璃基板概念当前的人气仍高度受到板块内唯一权重大票京东方A的直接影响，若该股无法迅速收复失地并尝试突破前期高点，则板块内其余小票仍难独善其身。
随着矿产资源法实施条例将于6月15日正式施行稀土、钨、锂、钴、镓、锗等36种关键矿产正式列入国家战略性矿产资源目录。随着美伊谈判获得重大进展，多数金属期货大幅反弹，提振有色板块持续回暖。受益SK海力士“以钼代钨”提振的钼金属概念股金钼股份、盛龙股份双双录得3连板。而铜箔、钻针、MLCC、光模块等AI硬件端的全线爆发，带动厦门钨业、锡业股份、中钨高新、江西铜业等多股封涨停。此前文章已经多次提及，包括电子特气、MLCC等AI上游环节的涨价，与海外原材料断供引发的停产直接相关，因此在国内产能替代逻辑下，随着矿产资源法实施条例落地，上游金属资源的稀缺性和价值重估短期内难以结束，但整个有色板块想要期货价格的波动走出一定独立性仍有难度。
后市展望
随着中东局势的持续缓解，资金全面回流风险资产，AI硬件端全面修复引领创业板指和科创50指数双双大涨超5%，其中前者以全天最高点报收，涨停及涨超10%个股更是高达280余只。不过伴随个股的普涨反弹，两市成交额显著萎缩仅勉强超3万亿。而伴随科技权重大票的批量修复，微盘股指数却走出冲高回落行情，从早盘一度涨超2.5%持续回落最终绿盘报收。因此今日科技权重股的大涨市场追高意愿仍相对有限，且大小票直接的跷跷板态势并未改变。虽然沪指今日强势收复20日均线，但想要突破上方30日均线的压制仍难一蹴而就，短线多空双方仍将围绕20日均线以及日线布林中轨线展开争夺。
今日涨停分析图
（文章来源：财联社）
