AI基金国投瑞银融华债券（121001）披露2026年一季报，第一季度基金利润101.27万元，加权平均基金份额本期利润0.0082元。报告期内，基金净值增长率为0.82%，截至一季度末，基金规模为1.78亿元。
该基金属于偏债混合型基金。截至4月20日，单位净值为1.48元。基金经理是杨枫，目前管理的6只基金近一年均为正收益。其中，截至4月20日，国投瑞银瑞泰多策略混合(LOF)A近一年复权单位净值增长率最高，达17.93%；国投瑞银顺恒纯债债券最低，为1.23%。
基金管理人在一季报中表示，当前军事冲突仍未平息，原油供给仍然受限，相比油价涨幅，全球供应链的蝴蝶效应更值得担忧：原油和天然气的局部短缺会造成更多工业品无法正常生产，进而造成更多商品出现短缺风险。得益于过去多年成功的能源转型政策，中国本土供应链展现出一定韧性，在全球承压环境下或有份额提升和价值重估的机会，但也要关注持续战争是否造成全球经济进一步衰退。出于对地缘风险不确定性的担忧，一季度本基金降低了权益资产仓位，在结构上增配了泛新能源板块和泛能源类红利板块，减仓了有色金属和高估值科技股，并关注化工等中国本土优质产能。
截至4月20日，国投瑞银融华债券近三个月复权单位净值增长率为1.49%，位于同类可比基金128/629；近半年复权单位净值增长率为4.34%，位于同类可比基金144/629；近一年复权单位净值增长率为9.64%，位于同类可比基金212/629；近三年复权单位净值增长率为19.58%，位于同类可比基金88/582。
通过所选区间该基金净值增长率分位图，可以观察该基金与同类基金业绩比较情况。图为坐标原点到区间内某时点的净值增长率在同类基金中的分位数。
截至3月31日，基金近三年夏普比率为1.3526，位于同类可比基金12/550。
截至4月20日，基金近三年最大回撤为2.46%，同类可比基金排名36/535。单季度最大回撤出现在2022年一季度，为6.44%。
据定期报告数据统计，近三年平均股票仓位为19.33%，同类平均为19.06%。2021年一季度末基金达到29.08%的最高仓位，2023年末最低，为15.84%。
截至2026年一季度末，基金规模为1.78亿元。
截至2026年一季度末，基金十大重仓股分别是宁德时代、紫金矿业、长江电力、美的集团、川投能源、京东方A、电投能源、成都银行、云铝股份、桐昆股份。
（文章来源：中国证券报·中证网）
