港股芯片股走强傅里叶涨超16% 机构预计AI高景气或带来更多投入

受本周台积电业绩看点催化，港股芯片股今日集体拉涨。

截至发稿，涉及AI芯片概念的傅里叶(03625.HK)、爱芯元智(00600.HK)分别涨超16%及10%，上海复旦(01385.HK)涨逾5%。

消息面上，上周台积电披露，其3月销售额4151.9亿元台币，同比增长45.2%；1-3月累计销售额1.13万亿元台币，同比增长35.1%，处于此前官方指引的上限。

随着台积电将于4月16日公布完整的第一季度业绩，市场对其再度打破盈利纪录预期高涨。且有望进一步验证AI带动下的芯片需求释放和高景气度延续。

此外，摩根大通近期再次上调谷歌TPU芯片的中长期出货预期。据最新判断，谷歌TPU在2026年和2027年的出货量有望分别达到370万颗和500万颗，显著高于此前市场预期。

华创证券研究称，算力芯片行业景气度持续上行，随着AI大模型与智算中心建设推进，国内云端训练与推理芯片需求保持高速增长。

而另一方面，2026年以来，海内外AI应用增速迅猛，产业链商业闭环路径逐渐清晰，也或将带动更多算力投入并转化为芯片需求。

数据显示，微软、谷歌等云厂商AI服务收入增速连续多个季度超过50%，人工智能巨头Anthropic年度经常性收入已突破320亿美元，较年初增长近70%。

国内方面，DeepSeek移动端累计下载量已突破3亿次，日均Token调用量较年初增长超5倍。豆包大模型日均Token使用量超120万亿，较2024年5月首次发布时增长超1000倍。

银河证券也表示，2026年国内外AI基础设施建设仍将继续保持强劲，同时国内坚定推进国产化率提升， 继续看好半导体及相关器件元件投资机会，包括国产算力芯片、存储芯片涨价大周期、PCB、半导体制造和装备、先进封装等方向。

（文章来源：财联社）