AI基金湘财成长优选一年持有期混合A（016029）披露2025年年报，2025年基金利润2713.84万元，加权平均基金份额本期利润0.3361元。报告期内，基金净值增长率为29.41%，截至2025年末，基金规模为4350.04万元。
该基金属于偏股混合型基金，长期投资于TMT股票。截至4月9日，单位净值为1.087元。基金经理是车广路，目前管理6只基金。其中，截至4月9日，湘财新能源量化选股混合A近一年复权单位净值增长率最高，达55.19%；湘财长泽灵活配置混合A最低，为13.34%。
基金管理人在年报中表示，证券市场层面，2026年A股市场将摆脱2025年的震荡分化格局，呈现“估值修复+盈利增长”双轮驱动的结构性特征。从盈利端看，上市公司盈利将迎来全面回升，尤其是科技、高端制造等领域盈利增速表现突出；从估值端看，当前A股整体估值处于历史合理区间，随着资金面改善和市场风险偏好提升，估值修复空间充足。资金面方面，国内居民资产向权益市场转移的趋势持续，中长期资金入市步伐加快，叠加外资回流，市场流动性将保持充裕。同时，需关注海外经济衰退、地缘政治冲突等突发因素可能引发的短期波动。
行业与投资方向上，本基金将聚焦科技领域成长优选标的，重点筛选具备核心技术优势、业绩增长稳健、估值合理的优质企业。重点关注人工智能应用、半导体国产替代、数字经济等景气度较高的细分赛道，兼顾成长性与安全性。深入分析企业研发能力、市场竞争力和业绩增长潜力，建立严格的标的筛选和跟踪体系，动态调整组合配置，把握科技产业升级带来的机遇，为基金份额持有人创造稳健回报。
截至4月9日，湘财成长优选一年持有期混合A近三个月复权单位净值增长率为-12.28%，位于同类可比基金218/229；近半年复权单位净值增长率为-7.14%，位于同类可比基金187/229；近一年复权单位净值增长率为22.50%，位于同类可比基金212/229；近三年复权单位净值增长率为0.75%，位于同类可比基金155/171。
通过所选区间该基金净值增长率分位图，可以观察该基金与同类基金业绩比较情况。图为坐标原点到区间内某时点的净值增长率在同类基金中的分位数。
截至3月31日，基金近三年夏普比率为0.4026，位于同类可比基金147/168。
截至4月9日，基金近三年最大回撤为49.97%，同类可比基金排名146/168。单季度最大回撤出现在2024年一季度，为27.06%。
据定期报告数据统计，近三年平均股票仓位为90.85%，同类平均为86.9%。2024年三季度末基金达到94.58%的最高仓位，2022年三季度末最低，为71.53%。
截至2025年末，基金规模为4350.04万元。
截至2025年12月31日，基金持有人共计785户，合计持有3900.94万份。其中管理人员工持有10.69万份，占比0.27%，机构持有份额占比0.02%，个人投资者占比99.98%。
截至2025年12月31日，基金最近一年换手率约291.52%，持续低于同类均值。
截至2025年末，基金十大重仓股分别是寒武纪、剑桥科技、能科科技、托普云农、金桥信息、拓荆科技、税友股份、工业富联、生益科技、同花顺。
（文章来源：中国证券报·中证网）
