上证报中国证券网讯（记者丁鹏）4月9日下午，由上海证券报、南方基金共同举办的“向‘新’而行以‘质’致远”上市公司新质生产力调研行活动第二季第一站走进鼎龙股份，来自南方基金等多家机构的投资者代表参观了公司展厅和武汉园区的CMP抛光垫产线，公司总经理朱顺全携多名高管与机构代表们围绕创新材料平台战略、光刻胶等新业务发展状况进行了深入交流。
鼎龙股份是国内领先的关键大赛道领域中各类核心创新材料的平台型公司，致力于成为全球领先的创新材料平台型公司，目前重点聚焦半导体创新材料领域中的半导体制造用CMP工艺材料和晶圆光刻胶、半导体显示材料、半导体先进封装材料三个细分板块，并持续在锂电辅材等领域的创新材料端进行拓展布局。
年报显示，鼎龙股份2025年实现营收约36.6亿元，同比增加9.66%；实现归母净利润超7.20亿元，同比增加38.32%；扣非后净利润为6.78亿元，同比增加44.53%；基本每股收益为0.77元，同比增加37.5%。另据公司2026年一季度业绩预告，公司预计一季度实现归母净利润为2.4亿元至2.6亿元，同比增长70.22%至84.41%。
在互动交流环节，机构代表们围绕鼎龙股份的CMP抛光垫、高端晶圆光刻胶等业务相关问题进行了咨询，鼎龙股份总经理朱顺全与相关业务负责人一一进行了回答。
关于CMP抛光垫，鼎龙股份高管介绍，公司是国内唯一全面掌握CMP抛光垫全流程核心技术并实现大规模产业化的供应商，在技术、产能、客户认证等方面具备压倒性领先优势。
在高端晶圆光刻胶方面，鼎龙股份相关负责人介绍，公司光刻胶业务聚焦KrF、ArF等中高端品类，产能建设与客户验证同步推进，国产替代进程成效显著，已实现从研发到量产的稳步突破。
目前，潜江基地一期30吨/年KrF/ArF光刻胶产线稳定运行，已形成规模化产能；二期300吨/年光刻胶量产线于2026年3月顺利建成并投产，可充分满足国内晶圆厂对中高端光刻胶的需求。产品布局方面，公司已规划30+款光刻胶产品，其中20+款已完成研发并送样，12款进入加仑样测试阶段，3款产品已实现稳定批量供应，客户覆盖国内主流晶圆厂，验证进展符合预期。
南方基金权益投资部基金经理张磊在调研中表示，中国半导体需求占全球市场份额的30%，先进逻辑、存储芯片的产能只占全球的5%-10%，国产替代空间巨大，经过多年努力，国内的5nm到7nm的先进逻辑工艺、主流DRAM、NAND工艺日趋成熟，正进入国产化率快速提升阶段。
“具备全球比较优势的产业链链主的崛起，将带动产业链上游的高速发展。”张磊分析称，参考新能源产业链，2016年国内龙头电池企业在全球动力电池份额约10%，2025年提升到接近40%，这个过程中，带动了上游的正极、负极、隔膜、电解液、设备、化工原料和碳酸锂矿的高速发展，助力了下游储能、新能源整车形成全球比较优势。半导体领域的核心公司，就是类似新能源龙头企业一样的产业链链主，将带动国产半导体材料、设备、半导体下游应用的高速发展。
张磊介绍，2025年全球半导体以150亿美元GPU生产成本，支撑起3000亿美元级别AI资本开支和整个AI生态。未来整个AI生态将快速迭代扩张，作为基础底座的半导体需求和国产化迫切性也将快速提高。未来3到5年，半导体资本开支及设备需求、投产产能及材料需求有望实现数倍增长，预计投资机会丰富。
据了解，张磊所管理的南方高端装备（A类202027，C类005207）业绩表现突出。据Wind数据统计，截至2026年4月9日，南方高端装备A类自2020年2月7日张磊任职以来，净值增长率达130.64%，年化回报近15%，近一年净值增长率更是高达99.86%。
（文章来源：上海证券报·中国证券网）
