AI基金汇添富消费精选两年持有股票A（011418）披露2025年三季报，第三季度基金利润3.41亿元，加权平均基金份额本期利润0.0741元。报告期内，基金净值增长率为11.63%，截至三季度末，基金规模为30.97亿元。
该基金属于标准股票型基金，长期投资于消费股票。截至10月28日，单位净值为0.693元。基金经理是胡昕炜，目前管理8只基金。其中，截至10月28日，汇添富价值领先混合近一年复权单位净值增长率最高，达35.84%；汇添富消费行业混合最低，为-0.31%。
基金管理人在三季报中表示，本基金在 2025 年第三季度的投资中继续聚焦于 A 股和港股的优质消费公司。三季度整体消费板块表现平淡，部分传统消费板块表现靠后，而部分高增长的新消费公司三季度也表现平淡。在三季度，我们一方面继续持有部分价值型的消费公司，我们认为这些公司处于价值底部区域，估值已具备一定的吸引力，股东回报也在逐步增加；另一方面，我们也继续加大了对部分成长型消费公司的投资力度，包括出口以及部分新消费公司。总体而言，我们保持了较为稳定的持仓结构。在三季度，我们适当增加了互联网、轻工、传媒等行业的配置。
截至10月28日，汇添富消费精选两年持有股票A近三个月复权单位净值增长率为6.48%，位于同类可比基金7/43；近半年复权单位净值增长率为12.75%，位于同类可比基金7/43；近一年复权单位净值增长率为15.48%，位于同类可比基金8/43；近三年复权单位净值增长率为7.24%，位于同类可比基金18/40。
通过所选区间该基金净值增长率分位图，可以观察该基金与同类基金业绩比较情况。图为坐标原点到区间内某时点的净值增长率在同类基金中的分位数。
截至9月30日，基金近三年夏普比率为0.2283，位于同类可比基金19/40。
截至10月27日，基金近三年最大回撤为42.77%，同类可比基金排名29/40。单季度最大回撤出现在2022年一季度，为25.91%。
据定期报告数据统计，近三年平均股票仓位为88.63%，同类平均为88.24%。2023年一季度末基金达到94.26%的最高仓位，2021年三季度末最低，为59.5%。
截至2025年三季度末，基金规模为30.97亿元。
该基金持股集中度较高。截至2025年三季度末，基金十大重仓股分别是腾讯控股、美的集团、阿里巴巴-W、宁德时代、海大集团、青岛啤酒股份、泡泡玛特、华润啤酒、贵州茅台、东鹏饮料。
核校：杨宁
（文章来源：中国证券报·中证网）
