8月4日晚，中国船舶、中国重工双双披露中国船舶换股吸收合并中国重工事项异议股东收购请求权实施公告。其中，中国船舶成功申报收购请求权的异议股东将以30.02元/股的行权价格获得现金对价，中国重工成功申报现金选择权的异议股东将以4.03元/股的行权价格获得现金对价。异议股东行权实施股权登记日均为8月12日。
中国船舶股票将自8月13日开市起连续停牌，并将于刊登异议股东收购请求权申报结果公告当日复牌。
中国重工股票将自8月13日开市起连续停牌，直至终止上市，不再复牌。
异议股东行权价格确定
8月4日晚间，中国船舶披露关于公司换股吸收合并中国船舶重工股份有限公司暨关联交易事项异议股东收购请求权实施公告显示，公司于2025年2月18日召开的2025年第一次临时股东大会审议通过了本次交易相关的《关于中国船舶换股吸收合并中国重工暨关联交易方案的议案》等议案，其中部分股东投出了有效反对票。在公司2025年第一次临时股东大会上就《关于中国船舶换股吸收合并中国重工暨关联交易方案的议案》及逐项表决的各项子议案和《关于签署附生效条件的〈中国船舶与中国重工之换股吸收合并协议〉的议案》表决时均投出有效反对票，并且自公司2025年第一次临时股东大会的股权登记日起，作为有效登记在册的股东，持续持有代表该反对权利的股票（即“异议股份”）直至收购请求权实施日，同时在规定时间里成功履行相关申报程序的中国船舶股东（即“异议股东”），可享有异议股份的收购请求权。
中国船舶称，8月4日，公司股票收盘价为34.04元/股，异议股东收购请求权行权价格为30.02元/股，成功申报收购请求权的异议股东将以30.02元/股的行权价格获得现金对价。异议股东收购请求权实施股权登记日为8月12日。申报方式为通过上交所交易系统网上申报。公司不提供现场申报方式。
图片来源：中国船舶公告
中国船舶在8月4日晚披露的公司股票停牌的提示性公告中称，为确保异议股东收购请求权的实施顺利进行，公司股票将自2025年8月13日（即异议股东收购请求权申报首日）开市起连续停牌，并将于刊登异议股东收购请求权申报结果公告当日复牌。
中国重工也在同日公告称，公司将通过网下申报的方式实施异议股东所持异议股份的现金选择权。8月4日，公司股票收盘价为4.68元/股。异议股东现金选择权行权价格为4.03元/股，成功申报现金选择权的异议股东将以4.03元/股的行权价格获得现金对价。异议股东现金选择权实施股权登记日为8月12日。
中国重工称，公司股票将自2025年8月13日（即异议股东现金选择权申报日）开市起连续停牌，直至终止上市，不再复牌。8月12日为公司A股股票最后一个交易日。
吸收合并事项稳步推进
中国船舶在8月4日晚间的公告中提到，公司拟以向中国重工全体换股股东发行A股股票的方式换股吸收合并中国重工，中国船舶为吸收合并方，中国重工为被吸收合并方。本次交易已获得中国证券监督管理委员会出具的《关于同意中国船舶工业股份有限公司吸收合并中国船舶重工股份有限公司注册的批复》，公司将尽快办理本次交易的相关事宜。
此前，7月18日晚，中国船舶、中国重工双双发布公告称，中国证监会出具了《关于同意中国船舶工业股份有限公司吸收合并中国船舶重工股份有限公司注册的批复》，同意中国船舶以新增30.53亿股股份吸收合并中国重工的注册申请。
7月4日晚，中国船舶披露《关于公司吸收合并中国船舶重工股份有限公司暨关联交易事项获得上海证券交易所并购重组审核委员会审核通过的公告》。公告显示，上交所并购重组审核委员会7月4日召开2025年第8次并购重组审核委员会审议会议，对中国船舶拟向中国重工股份有限公司全体换股股东发行A股股票的方式换股吸收合并中国重工的申请进行了审议。此次会议的审议结果为，本次交易符合重组条件和信息披露要求。
根据中国船舶此前披露的重组报告书，本次交易前，中国船舶总股本约为44.72亿股，中国重工总股本约为228.02亿股。若不考虑合并双方后续可能的除权除息等影响，按照本次换股比例1:0.1335计算，中国船舶为本次换股吸收合并发行的股份数量合计约为30.44亿股。不考虑收购请求权、现金选择权行权影响，本次换股吸收合并完成后，中船工业集团持有存续公司的股份数量约为20.07亿股，持股比例为26.71%，为存续公司的控股股东。中国船舶集团合计控制存续公司的股份数量约为37.05亿股，控股比例为49.29%，为存续公司的实际控制人。
此次合并完成后，中国重工将终止上市并注销法人资格，中国船舶将承继及承接中国重工的全部资产、负债、业务、人员、合同及其他一切权利与义务。中国船舶因本次换股吸收合并所发行的A股股票将申请在上交所主板上市流通。
（文章来源：中国证券报）
