AI基金光大保德信国企改革股票A（001047）披露2025年二季报，第二季度基金利润285.86万元，加权平均基金份额本期利润0.019元。报告期内，基金净值增长率为1.55%，截至二季度末，基金规模为1.84亿元。
该基金属于标准股票型基金。截至7月18日，单位净值为1.27元。基金经理是林晓凤和王明旭。
基金管理人在二季报中表示，我们的组合在投资范围限制内主要看好新消费和创新药景气度上升，前者满足悦己和平替需求，有产品新周期或新渠道逻辑；后者受益人才红利、管线平台化、BD 交易预期。但往往港股质地更优秀、表现更好，投资价值值得关注。科创成长类由于产品进度和业绩预期差，机器人前期涨幅过大，本期进度推迟，技术路线更改和汽车产业链降价等担忧，回调明显，影响了表现。我们的投资风格整体偏基本面驱动，权重绩优股表现逊色于黑马小盘股。
截至7月18日，光大保德信国企改革股票A近三个月复权单位净值增长率为3.25%，位于同类可比基金152/167；近半年复权单位净值增长率为2.34%，位于同类可比基金150/167；近一年复权单位净值增长率为-2.01%，位于同类可比基金160/166；近三年复权单位净值增长率为-25.29%，位于同类可比基金131/159。
通过所选区间该基金净值增长率分位图，可以观察该基金与同类基金业绩比较情况。图为坐标原点到区间内某时点的净值增长率在同类基金中的分位数。
截至6月30日，基金近三年夏普比率为-0.3368，位于同类可比基金143/159。
截至7月18日，基金近三年最大回撤为40.27%，同类可比基金排名64/158。单季度最大回撤出现在2021年一季度，为22.56%。
据定期报告数据统计，近三年平均股票仓位为86.42%，同类平均为87.99%。2019年末基金达到91.97%的最高仓位，2021年上半年末最低，为78.46%。
截至2025年二季度末，基金规模为1.84亿元。
截至2025年二季度末，基金十大重仓股分别是工商银行、招商银行、小商品城、江淮汽车、云铝股份、紫金矿业、国泰海通、重庆银行、中国软件、农业银行。
核校：杨宁
（文章来源：中国证券报·中证网）
